VYM vs SCHD, 어떤 게 더 좋을까? 배당 투자자를 위한 비교 분석

배당 ETF를 고려하는 투자자들에게 **VYM(Vanguard High Dividend Yield ETF)**과 **SCHD(Schwab U.S. Dividend Equity ETF)**는 가장 인기 있는 두 가지 선택지입니다.

 

두 ETF 모두 배당 수익을 제공하면서 장기 투자에 적합하지만, 세부적인 차이점이 존재합니다.

 

이번 글에서는 VYM과 SCHD의 주요 차이점, 수익률 비교, 장단점 분석을 통해 어떤 ETF가 더 좋은 선택인지 살펴보겠습니다.

 

<VYM 투자>

---

1. VYM vs SCHD 개요

📌 VYM 개요 (Vanguard High Dividend Yield ETF)

• 운용사: Vanguard
• 설립연도: 2006년
• 운용보수: 0.06%
• 기초 지수: FTSE High Dividend Yield Index
• 주요 특징: 높은 배당을 지급하는 대형주 중심

VYM은 배당률이 높은 대형주를 중심으로 투자하며, 금융, 헬스케어, 소비재 업종의 비중이 큽니다.

📌 SCHD 개요 (Schwab U.S. Dividend Equity ETF)

• 운용사: Charles Schwab
• 설립연도: 2011년
• 운용보수: 0.06%
• 기초 지수: Dow Jones U.S. Dividend 100 Index
• 주요 특징: 배당 성장 가능성이 높은 기업 선별

SCHD는 배당을 지급하는 기업 중에서 배당 성장성, 재무 건전성, 수익성을 고려하여 종목을 선별하는 것이 특징입니다.

---

2. VYM vs SCHD: 구성 종목 비교

ETF의 성과는 포함된 종목과 섹터 배분에 따라 달라집니다.

🔹 상위 10개 보유 종목 (2024년 기준)

순위VYM (티커)비중 (%)SCHD (티커)비중 (%)

1	Exxon Mobil (XOM)	3.4%	Broadcom (AVGO)	4.5%
2	Johnson & Johnson (JNJ)	3.1%	Texas Instruments (TXN)	4.3%
3	JPMorgan Chase (JPM)	3.0%	Home Depot (HD)	4.0%
4	Procter & Gamble (PG)	2.8%	Pfizer (PFE)	3.8%
5	Chevron (CVX)	2.6%	Coca-Cola (KO)	3.5%
6	Pfizer (PFE)	2.4%	Merck & Co. (MRK)	3.3%
7	Home Depot (HD)	2.3%	Cisco Systems (CSCO)	3.2%
8	AbbVie (ABBV)	2.2%	Verizon (VZ)	3.0%
9	Merck & Co. (MRK)	2.1%	PepsiCo (PEP)	2.9%
10	PepsiCo (PEP)	2.0%	BlackRock (BLK)	2.7%

🔹 차이점 분석

• VYM은 에너지, 금융, 헬스케어 기업이 많음 (Exxon Mobil, JPMorgan, Johnson & Johnson 등)
• SCHD는 기술, 소비재, 헬스케어 중심 (Broadcom, Texas Instruments, Home Depot 등)
• SCHD는 배당 성장 가능성이 높은 기업을 선별하여 투자

---

3. VYM vs SCHD: 배당 수익률 및 배당 성장 비교

배당 ETF를 선택할 때 가장 중요한 것은 배당 수익률(배당률)과 배당 성장성입니다.

🔹 배당 수익률 비교 (2024년 예상)

ETF배당 수익률 (%)연평균 배당 성장률 (%)지급 방식

VYM	3.10%	4~6%	분기별
SCHD	3.60%	7~10%	분기별

• SCHD는 VYM보다 배당 수익률이 약간 더 높음
• SCHD의 배당 성장률이 VYM보다 우수

즉, 단기적으로도 높은 배당을 받고 싶고, 장기적으로 배당이 증가하길 원한다면 SCHD가 유리합니다.

---

4. VYM vs SCHD: 과거 수익률 비교

배당뿐만 아니라 **총 수익률(배당 포함한 성장률)**도 중요합니다.

🔹 최근 10년간 연평균 수익률 (2014~2024년 기준)

ETF연평균 수익률 (%)

VYM	9.5%
SCHD	11.2%

• SCHD가 VYM보다 수익률이 더 높음
• SCHD는 배당 성장성이 높은 기업을 포함하기 때문에 장기적으로 더 높은 성장 가능성

---

5. VYM vs SCHD: 어떤 ETF를 선택해야 할까?

✅ VYM가 적합한 투자자

✔️ 안정적인 배당을 원하지만, 성장성보다는 배당 지급 자체를 중요하게 생각하는 경우
✔️ 금융, 에너지, 헬스케어 중심의 포트폴리오를 선호하는 경우
✔️ ETF를 장기 보유하면서 안정적인 배당을 받고 싶은 경우

✅ SCHD가 적합한 투자자

✔️ 배당뿐만 아니라 배당 성장도 중요하게 생각하는 경우
✔️ 기술 및 소비재 중심의 포트폴리오를 선호하는 경우
✔️ 장기적으로 더 높은 수익률을 기대하는 경우

---

6. 결론: SCHD가 더 나은 선택일까?

VYM과 SCHD 모두 우수한 배당 ETF이지만, 배당 성장성과 총 수익률을 고려하면 SCHD가 더 유리합니다.

📌 핵심 정리

• 배당 수익률: SCHD(3.60%) > VYM(3.10%)
• 배당 성장률: SCHD(710%) > VYM(46%)
• 총 수익률: SCHD(11.2%) > VYM(9.5%)
• 산업 배분: VYM(금융, 에너지) vs. SCHD(기술, 소비재)

💡 결론:

• 안정적인 배당을 원하면 VYM
• 배당 성장과 장기적인 수익률을 원하면 SCHD

배당 투자 전략에 따라 선택이 달라지므로, 자신의 투자 목표에 맞게 ETF를 선택하는 것이 중요합니다. 🚀